OLABİLİRLİK ORANI YÖNTEMİNE DAYALI, YAPISAL HOMOJEN OLMAYAN VARYANS TESTLERİNİN PİYASA MODELİ İÇİN KARŞILAŞTIRILMASI
Journal Title: İzmir İktisat Dergisi - Year 2011, Vol 26, Issue 2
Abstract
Avrupa, Amerika ve Japonya borsalarında menkul kıymetler üzerine yapılan çalışmalarda hata terimlerinin sıklıkla homojen olmayan varyansa sahip oldukları gözlenmiştir. Menkul kıymet getirilerini modellemede piyasa modeli kullanıldığında, homojen olmayan varyans yapısının varlığı parametre tahmini ve parametrelerin anlamlılık testlerinde problemlere yol açmaktadır. Bu çalışmada, homojen olmayan varyans yapısının olup olmadığının test edilmesi için kullanılan olabilirlik oran yöntemine dayalı testlerden genel olabilirlik oran testi, koşullu olabilirlik oran testi, artık olabilirlik oran testi, uyarlanmış olabilirlik oran testi ve Bartlett-düzeltilmiş olabilirlik oran testi ele alınmıştır. Ayrıca simülasyon çalışması ile bu testlerin performansları karşılaştırılmalı olarak incelenmiştir.
Authors and Affiliations
FİLİZ KARDİYEN, ESRA AKDENİZ
Keywords
Related Articles
- EP ID EP465972
- DOI -
- Views 65
- Downloads 0
Parçalı Geometrik Değişimli Seriler ile Yeni Borç Ödeme Modellerinin Geliştirilmesi
Engineering economics plays an important role in decision making. Also, the cash flows, time value of money and interest rates are the most important research fields in mathematical finance. Generalized formulae obtained...
FRANCHISE DEĞERİ VE FRANCHISE DEĞERİNİN TESPİT EDİLMESİNE YÖNELİK BİR UYGULAMA
Bu çalışmada, franchising ile ilgili temel kavramlar, franchisor-franchisee ilişkisi ve değer kavramı ile işletmeleri franchising uygulamalarına iten nedenler üzerinde durulmaktadır. Ayrıca, franchise değeri ve bu değeri...
RİDGE REGRESYONDA M TAHMİN EDİCİLERİNİN KULLANIMI ÜZERİNE BİR UYGULAMA
Bu çalışmada y yönündeki aykırı değerlerin ve çoklu doğrusal bağıntı probleminin varlığında, M tahmin edicilerine dayalı sağlam ridge regresyon analizi ele alınmıştır. Bunun için Türkiye’deki turizm verileri üzerine bir...
Etik Liderlik ve Sosyal Sermaye Arasındaki İlişki Üzerine Bir Araştırma
Bu çalışmanın temel amacı, çalışanların sergiledikleri etik liderlik davranışları ile sosyal sermaye algıları arasındaki ilişkiyi ortaya koymaktır. Bu amaçla, Ardahan Üniversitesi’nde çalışan toplam 156 öğretim elemanı ü...
Üniversitelerin İl Ekonomisine Katkısı Ve Öğrencilerin Tüketim Yapısı: Muş Alparslan Üniversitesi Örneği
Bu araştırmanın temel amacı, Muş Alparslan Üniversitesi öğrencilerine uygulanan anketlerden elde edilen veriler ile üniversitenin gelir, istihdam ve harcama bakımından il ekonomisine yaptığı katkıyı ve öğrencilerin tüket...