HİSSE SENEDİ PİYASALARINDA İŞLEM HACMİ VE VOLATİLİTE İLİŞKİSİ: KIRILGAN BEŞLİ EKONOMİLER ÜZERİNE BİR İNCELEME
Journal Title: Uluslararası Yönetim İktisat ve İşletme Dergisi - Year 2017, Vol 13, Issue 2
Abstract
Bu çalışma, hisse senedi piyasa volatilitesi ile işlem hacmi arasındaki ilişkinin Kırılgan Beşli (BIITS) olarak adlandırılan ekonomiler (Brezilya, Endonezya, Hindistan, Güney Afrika ve Türkiye) üzerinde 2006-2016 dönemi için haftalık verilerle incelenmesini amaçlamaktadır. Çalışmada volatiliteye ilişkin asimetrinin tespit edilmesi adına öncelikle EGARCH(1,1) modeli tahmin edilmiş ve sonra işlem hacmi ve volatilite ilişkisini tespit edebilmek için volatilite modeline işlem hacmi ve işlem hacminin bir gecikmeli değeri dahil edilerek iki model oluşturulmuştur. Çalışma sonuçlarına göre incelenen dönemde BIITS ülkeleri için haftalık veriler kısıtı altında Karışık Dağılımlar Hipotezinin geçerli olduğunu söylemek mümkündür.
Authors and Affiliations
Keywords
Related Articles
- EP ID EP344026
- DOI 10.17130/ijmeb.2017228688
- Views 134
- Downloads 0
GREEN LOGISTICS FOR SUSTAINABILITY
Sustainability is emerging as a salient concept with increasing importance. Since logistics is a core element in enterprise activities, sustainability is becoming a strategic issue for the logistics sector. Sustainabilit...
KOBİ’LERİN PAZARLAMA ÇALIŞMALARINDA SOSYAL MEDYA KULLANMA VE KULLANMAMA NEDENLERİNİN BELİRLENMESİ: KASTAMONU İLİNDE BİR ARAŞTIRMA
Ekonomilerin temelini oluşturan KOBİ’ler günümüzde her zamankinden daha fazla rekabet baskısı altında kalmaktadırlar. Bu yoğun rekabet baskısı altında KOBİ’lerin hayatta kalabilmeleri, teknoloji başta olmak üzere pazarda...
TÜRKİYE’DE KAMU HARCAMALARI VE EKONOMİK BÜYÜME ARASINDAKİ İLİŞKİNİN ASİMETRİK NEDENSELLİK TESTİ İLE ANALİZİ
Kamu harcamaları ve ekonomik büyüme arasındaki ilişki politika yapımcıları ve ekonomistler açısından önemlidir. Bu ilişki literatürde Keynes ve Wagner yaklaşımları perspektifinden analiz edilmektedir. Keynes kamu harcama...
SAĞLIK KURUMLARINDA PAYDAŞ ANALİZİ
Paydaş analizi bir politikanın geliştirilmesinde ve uygulanmasında ilgili aktörlere ilişkin bilgi toplanmasını sağlayan bir stratejik yönetim aracıdır. Sağlık sektöründe paydaş analizi oldukça önemli olmasına karşın lite...
THE MEDIATING ROLE OF PSYCHOLOGICAL SAFETY BETWEEN GENDER PERCEPTION AND FEMININE ROLE STRESS
The purpose of this research is to analyze the mediating role of psychological safety on the relationship between gender perception and feminine role stress. Psychological safety states psychological mood of a member of...