The Relevance of Foreign Ownership and Financial Liberalization for Determining Banking Risk: A Comparative Analysis of European Countries

Abstract

The goal of this study is to empirically identify how foreign capital group and financial liberalization affect the risk profiles of the banking sector in Europe. Through a dataset that covers 381 European banks spanning the 1995–2015 period and the methodology of panel regression, the empirical findings document the heterogeneity of banking risk determinants. We examine the implications of banks’ risk adjusted ROA that manifest themselves as spreading and growing instability. It also contributes to the literature by focusing on a group of countries from Central and Eastern and Advanced Europe that have not been studied before. The extended model provides a causal link between the risk in the banking sector and the growth of the financial sector and economy.

Authors and Affiliations

Renata Karkowska

Keywords

Related Articles

Pomiar ryzyka planu finansowego gospodarstwa domowego

Konstrukcja planu fiansowego dla gospodarstwa domowego wymaga wzięcia pod uwagę wielu czynników ryzyka, które determinują kształtowanie przyszłej ścieżki dochodów i wydatków gospodarstwa domowego. Czynniki te mogą mieć b...

Koncepcja marketingu personalnego jako wyznacznika klimatu organizacyjnego

The publication contains author’s reflections about the role of organizational climate through the concept of personnel marketing. This specific direction of marketing is significantly associated with the function of mot...

Problems on Payment Services Market in Poland After Regulation Changes Problemy rynku usług płatniczych w Polsce po zmianach regulacyjnych

W Polsce rynek usług płatniczych jest młody i dynamiczny. Przez 10 pierwszych lat nie był regulowany, dopiero w 2011 r. została uchwalona ustawa o usługach płatniczych. W ostatnim czasie można zaobserwować wysoką aktywno...

Informacje ekologiczne a inwestorzy giełdowi Ecological information affecting stock exchange investors

Nowadays proecological conditions are influenced by proecological awareness of managers and customers and more strict environment safety law regulations and also proecological culture trends. In relation with above state...

Social Influence and a Process of Acceptance and Use of a Technological Product by the Elderly Consumers

Celem artykułu było zaprezentowanie wyników badań własnych dotyczących wpływu społecznego i jego oddziaływania na konsumentów-seniorów w procesie akceptacji i użytkowania dóbr technologicznych. Do weryfikacji celu posłuż...

Download PDF file
  • EP ID EP392265
  • DOI 10.17951/h.2017.51.5.139
  • Views 74
  • Downloads 0

How To Cite

Renata Karkowska (2017). The Relevance of Foreign Ownership and Financial Liberalization for Determining Banking Risk: A Comparative Analysis of European Countries. Annales Universitatis Mariae Curie-Skłodowska Sectio H Oeconomia, 0(0), 139-148. https://europub.co.uk/articles/-A-392265