ВИКОРИСТАННЯ R/S-АНАЛІЗУ ПРИ ДОСЛІДЖЕННІ ДИНАМІКИ ОБЛІКОВОЇ СТАВКИ НБУ
Journal Title: Вісник Університету банківської справи - Year 2018, Vol 0, Issue 3
Abstract
Обґрунтовано доцільність використання фрактального аналізу при дослідженні динаміки облі- кової ставки НБУ. Здійснено R/S-аналіз і визначено показник Херста для реальної середньорічної облікової ставки НБУ. Показник Херста за різної кількості спостережень змінюється в інтервалі від 0,527 до 0,619, при- чому він збільшується із розширенням діапазону спостережень, що означає відсутність персистентності та антиперсистентності і свідчить про те, що облікова ставка НБУ використовувалась саме як інструмент ре- гулювання грошової маси в результаті здійснення дискретної монетарної політики макроекономічного ре- гулювання. Проведений R/S-аналіз (період дослідження динаміки облікової ставки НБУ становить 22 роки) дозволяє стверджувати, що реальна середньорічна облікова ставка НБУ є стохастичною змінною і може бути використана як результуючий або пояснювальний показник в економетричних дослідженнях. Варто зазначи- ти, що зі збільшенням діапазону досліджень динаміка облікової ставки має незначні ознаки персистентності, що свідчить про деяку зашумленість ряду і послаблення вираженого тренду.
Authors and Affiliations
Сергій Колодій, Леся Гаряга, Микола Руденко
Keywords
Related Articles
- EP ID EP536066
- DOI -
- Views 104
- Downloads 0
ПЕДАГОГИЧЕСКИЕ ДИГРЕССИИ В ОБРАЗОВАТЕЛЬНОМ ПРОЦЕССЕ (МЕЖПРЕДМЕТНЫЙ ВЗГЛЯД)
В условиях глобализации приоритетным стал вопрос не только рационального потребления, но и модели поведения личности. Поэтому преподавание экономических дисциплин дополнено новым предме- том — поведенческой экономикой. П...
ПРЕДУПРЕЖДЕНИЕ СИСТЕМНОГО РИСКА ЛИКВИДНОСТИ В СОВРЕМЕННЫХ УСЛОВИЯХ БАНКОВСКОГО РЕГУЛИРОВАНИЯ
Освещена актуальность и опасность системных рисков банковской сферы. Определено особенности трактовки понятия системного риска как с позиции ученых, так и сквозь призму международных организаций, которые занимаются вопро...
EVALUATION OF PROFITABILITY OF THE BANKING SECTOR OF THE UKRAINE’S ECONOMY
The article shows the results of an analysis of the domestic banking sector profitability, performed using the decomposition analysis of equity, and the Du Pont model. The influence of indicators of net profit margin, co...
SYSTEM OF FINANCIAL SECURITY: THE THEORETICAL FEATURES OF THE DEFINITION AND PLACE IN THE STRUCTURE OF THE ECONOMIC SECURITY OF THE ENTERPRISE
The analysis and systematization of theoretical aspects of economic security was made and the place of financial security in it was determined. Th e main aspects of theoretical analysis of economic and fi nancial securit...
ДО ПИТАННЯ ПРО ПОНЯТІЙНИЙ АПАРАТ ФІНАНСОВОЇ СТАБІЛЬНОСТІ БАНКІВСЬКОЇ СИСТЕМИ
Присвячено визначенню змістовних характеристик поняття «фінансова стабільність банківської системи». Для виділення змістовних складових та уточнення поняття «фінансова стабільність банківської системи» застосовано контен...