Zastosowanie danych o różnej częstotliwości w prognozowaniu makroekonomicznym na podstawie modeli dynamicznych
Journal Title: Zarządzanie i Finanse - Year 2015, Vol 13, Issue 4
Abstract
Celem badania było sprawdzenie, czy uwzględnienie w modelu dynamicznym zmiennych o częstotliwości wyższej niż częstotliwość zmiennej objaśnianej statystycznie istotnie poprawia jakość (dopasowanie) prognoz makroekonomicznych. Prognozy makroekonomiczne wyznaczane były z modeli dynamicznych łączących zmiennie o zróżnicowanej częstotliwości znanych jako regresja MIDAS, następnie porównywane były z prognozami tych samych kategorii ekonomicznych uzyskanych z modeli DFM, ARIMA, VAR. Do oszacowania modeli, prognozowania krótkookresowego (horyzont prognozy h=1) i symulacji ośmiu sesji prognostycznych wykorzystano dane czasu rzeczywistego odnoszące się do gospodarki USA. Z przeprowadzonych badań wynika, że dynamiczny model MIDAS (AR‑MIDAS) i model VAR dostarczyły najbardziej precyzyjnych prognoz, prognozy z modeli DFM i ARIMA okazały się statystycznie miej precyzyjne. Spośród dwóch klas modeli dostarczających najbardziej precyzyjnych prognoz (AR‑MIDAS, VAR) jedynie AR‑MIDAS wygenerował prognozy, prawidłowo przewidując wszystkie punkty zwrotne, cech tej nie miały prognozy VAR. Z tego powodu można rekomendować wykorzystanie modeli AR‑MIDAS do prognoz typu now-casting.
Authors and Affiliations
Lech Kujawski
Keywords
Related Articles
- EP ID EP143747
- DOI -
- Views 43
- Downloads 0
Corporate governance jako instrument ochrony praw akcjonariuszy mniejszościowych w Polsce
Zjawisko corporate governance rozwija się wraz z rozwojem rynków kapitałowych. Jednocześnie rozszerza grupę interesariuszy, których prawa powinny być chronione. Wzrost zainteresowania rynkiem kapitałowym, powiększa...
Investments as a determinant of the development of enterprises
Taken in the article the issue concerns the importance of investment in the development of companies in the furniture industry. In the introduction to the report, in a synthetic way, presented the purpose and methodology...
Determinants of the eco-innovative activity of companies
The paper describes the problem of selected determinants of eco innovative activity of companies. By presenting the main endo and egzogenic factors which influence initiating in the company econinnovation activitie...
Promocja całościowego produktu turystycznego na przykładzie miasta Malborka
Marketing usług turystycznych stanowi odpowiedź na specyfikę rynku turystycznego, która determinuje stosowanie zintegrowanych oraz zaawansowanych działań promocyjnych. Miasto chcące zyskać przewagę konkurencyjną powinno...
Bariery i korzyści wdrażania i funkcjonowania systemu zarządzania jakością w przedsiębiorstwach przemysłu spożywczego
W artykule przedstawione zostały wyniki badań zmierzające do identyfikacji barier i korzyści systemu zarządzania jakością na etapie jego wdrażania i funkcjonowania w przedsiębiorstwach przemysłu spożywczego. Ba...